{"id":6233,"date":"2023-10-10T13:49:00","date_gmt":"2023-10-10T17:49:00","guid":{"rendered":"https:\/\/ceba.ca\/?p=6233"},"modified":"2024-04-12T11:10:38","modified_gmt":"2024-04-12T15:10:38","slug":"the-real-cost-of-ceba-refinancing-alternatives","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/resources\/the-real-cost-of-ceba-refinancing-alternatives\/","title":{"rendered":"Le co\u00fbt r\u00e9el des alternatives de refinancement du CUEC\u00a0: \u00e9valuer (et payer) vos options"},"content":{"rendered":"
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Ce blog passera en revue le co\u00fbt r\u00e9el des alternatives de refinancement CEBA. Contrairement au Pr\u00eat CUEC lui-m\u00eame<\/a>, qui a \u00e9t\u00e9 offert uniform\u00e9ment \u00e0 toutes les entreprises canadiennes, les meilleures options de refinancement CUEC seront personnalis\u00e9es pour vous. En comprenant les d\u00e9tails des flux de tr\u00e9sorerie et du co\u00fbt total de l\u2019emprunt, vous pouvez prendre une d\u00e9cision plus \u00e9clair\u00e9e concernant le remboursement de votre pr\u00eat et mieux pr\u00e9parer l\u2019avenir de votre entreprise.<\/p>\n

Avec jusqu'\u00e0 $20,000 d'annulation de pr\u00eat en jeu, de nombreuses PME cherchent des moyens de profiter des incitations gouvernementales. Selon le Convention de pr\u00eat CUEC<\/a>, si l\u2019entreprise n\u2019a pas les fonds n\u00e9cessaires pour rembourser le pr\u00eat CUEC avant la date limite, le refinancement peut \u00eatre la meilleure option. Cependant, aucune solution ne convient \u00e0 toutes les entreprises : en cas de doute, contactez votre institution financi\u00e8re.<\/p>\n

Il y a quelques termes techniques dans ce blog. Un tr\u00e8s bon outil pour expliquer les termes est Investop\u00e9dia<\/a>. Gardez cette ressource \u00e0 l\u2019esprit lorsque vous envisagez les options suivantes\u00a0:<\/p>\n

Alternatives de remboursement du CUEC<\/h2>\n

Il existe quatre principales options de remboursement disponibles pour toute entreprise. Les propri\u00e9taires d\u2019entreprise devraient en consid\u00e9rer au moins quelques-uns. En comparant le co\u00fbt du maintien du pr\u00eat CUEC et du fait de ne pas profiter de la remise du gouvernement par rapport \u00e0 la souscription d'un pr\u00eat pour remplacer le pr\u00eat CUEC, les propri\u00e9taires d'entreprise peuvent voir l'impact total du remboursement du pr\u00eat sur les op\u00e9rations commerciales et le co\u00fbt total de financement. Les quatre alternatives que nous examinerons sont\u00a0:<\/p>\n

    \n
  1. Poursuivre le pr\u00eat CUEC \u00bb<\/li>\n
  2. Financement bancaire ou coop\u00e9rative de cr\u00e9dit<\/li>\n
  3. Financement alternatif par les pr\u00eateurs<\/li>\n
  4. Autres formes de financement\n
    Comparez les pr\u00eateurs<\/a><\/div>
    <\/li>\n<\/ol>\n

    Hypoth\u00e8ses<\/h2>\n

    Afin d'avoir un des r\u00e8gles du jeu \u00e9quitables<\/a>, nous avons formul\u00e9 un certain nombre d'hypoth\u00e8ses pour couvrir les r\u00e9sultats les plus probables pour les PME<\/p>\n

      \n
    1. L'entreprise dispose d'un pr\u00eat CEBA de $60 000<\/li>\n
    2. L'entreprise est en r\u00e8gle et est \u00e9ligible \u00e0 une remise de pr\u00eat de $20,000<\/li>\n
    3. L\u2019entreprise demandera un pr\u00eat \u00e0 son institution financi\u00e8re avant le 18 janvier 2024 (ce qui est important car cela d\u00e9place la date limite de remboursement pour b\u00e9n\u00e9ficier d\u2019une remise de pr\u00eat au 28 mars 2024).<\/li>\n
    4. Le paiement des int\u00e9r\u00eats s'\u00e9tendra sur un mois complet, m\u00eame si en r\u00e9alit\u00e9 il y a des p\u00e9riodes qui durent un peu moins ou un peu plus d'un mois.<\/li>\n<\/ol>\n

      Poursuivre le pr\u00eat CUEC<\/h2>\n

      Cela peut sembler \u00eatre la solution par d\u00e9faut pour de nombreux emprunteurs, car il s\u2019agit de l\u2019alternative \u00ab ne rien faire \u00bb. Mais regardons le co\u00fbt de cette option. Le pr\u00eat sera d\u00e9tenu d'avril 2024 \u00e0 d\u00e9cembre 2026 pour une dur\u00e9e totale de 33 mois. Le taux d'int\u00e9r\u00eat est de 5,0% par an. Ainsi, chaque mois, le paiement \u00e0 l'institution financi\u00e8re est de $250,00 ($60 000 x 5,0% \u00f7 12). En cons\u00e9quence, le co\u00fbt total est de $60 000 + $250 x 33 mois = $68 250.<\/p>\n

      \"ceba<\/p>\n

      Le plus grand avantage de cette option r\u00e9side dans les faibles co\u00fbts mensuels. Payer $250,00 par mois s\u00e9duit beaucoup ; cependant, \u00e0 un moment donn\u00e9 avant le 31 d\u00e9cembre 2026, la totalit\u00e9 du capital de $60 000 doit \u00eatre pay\u00e9e.

      Comparez les pr\u00eateurs<\/a><\/div>
      <\/p>\n

      Financement bancaire ou coop\u00e9rative de cr\u00e9dit<\/h2>\n

      Si une entreprise a une bonne cote de cr\u00e9dit, il est probable qu\u2019elle soit admissible \u00e0 un financement bancaire ou coop\u00e9ratif de cr\u00e9dit. Ce financement permet aux entreprises de profiter de l'exon\u00e9ration du gouvernement \u2013 ce qui signifie qu'elles n'ont pas besoin de rembourser la partie remboursable de $20,000 du pr\u00eat \u2013 ainsi que de payer un taux d'int\u00e9r\u00eat relativement bas<\/a>. Il y aura tr\u00e8s probablement des frais minimes pour mettre en place le pr\u00eat, puis des mensualit\u00e9s qui amortiront le pr\u00eat sur une p\u00e9riode de 33 mois. L'entreprise paiera le m\u00eame montant chaque mois afin qu'au 33\u00e8me mois, la totalit\u00e9 du pr\u00eat soit rembours\u00e9e. C\u2019est ce qu\u2019on appelle un pr\u00eat amortissable.<\/p>\n

      \"CEBA<\/p>\n

      Notez que comme il s\u2019agit d\u2019un pr\u00eat de $40 000, le taux d\u2019int\u00e9r\u00eat est sup\u00e9rieur \u00e0 celui de 5%, mais le co\u00fbt reste inf\u00e9rieur \u00e0 celui d\u2019un pr\u00eat de $60 000. La partie remise de pr\u00eat donne \u00e0 cette option une \u00ab longueur d'avance \u00bb, bien que le taux d'int\u00e9r\u00eat factur\u00e9 par les banques varie en fonction du cr\u00e9dit de l'entreprise. Le taux pourrait \u00eatre aussi bas que 9,5% et aussi \u00e9lev\u00e9 que 19%. \u00c0 titre indicatif, nous avons choisi un taux de 15% et une composition mensuelle. Le total des int\u00e9r\u00eats pay\u00e9s est de $9 061,58, et avec le principal de $40 000, le total pay\u00e9 est de $49 061,58. Chaque mois, une entreprise paierait pr\u00e8s de $1 500.<\/p>\n

      Cette option est la moins co\u00fbteuse des trois : m\u00eame avec l'exemple de taux d'int\u00e9r\u00eat de 15%, soit le triple du taux de 5% sur votre pr\u00eat CEBA, vous pouvez toujours \u00e9conomiser plus de $10 000. Cependant, cela n\u00e9cessite un paiement de pr\u00e8s de 1 500 $ par mois, ce qui pourrait nuire \u00e0 vos flux de tr\u00e9sorerie actuels. En fin de compte, cela permettra \u00e0 l'entreprise d'\u00e9conomiser plus de 19 000 $ par rapport \u00e0 la poursuite du pr\u00eat CUEC.<\/p>

      Comparez les pr\u00eateurs<\/a><\/div>
      <\/p>\n

      Financement alternatif par les pr\u00eateurs<\/h2>\n

      De nombreuses PME ne seront pas admissibles au financement bancaire, mais si les entreprises sont de bonnes entreprises avec des employ\u00e9s, des revenus et une bonne r\u00e9putation, elles peuvent toujours avoir des options pour un pr\u00eat. Les financements alternatifs sont sp\u00e9cialis\u00e9s dans le financement des PME. Il s'agit donc d'une excellente option pour les entreprises qui cherchent \u00e0 refinancer leurs pr\u00eats CUEC.<\/p>\n

      Le financement alternatif fonctionne diff\u00e9remment des banques et des coop\u00e9ratives de cr\u00e9dit dans la mesure o\u00f9 ils ont un taux d'affacturage et exigent souvent des paiements hebdomadaires. Les taux d'affacturage varient entre 1,15 et 1,40 selon la cote de cr\u00e9dit de l'entreprise et du ou des propri\u00e9taires. \u00c0 des fins d\u2019illustration, nous avons suppos\u00e9 un taux factoriel de 1,21, qui est un taux moyen.<\/p>\n

      L\u2019autre diff\u00e9rence majeure avec les banques est que les pr\u00eateurs alternatifs pr\u00eatent g\u00e9n\u00e9ralement pour une p\u00e9riode de 12 ou 24 mois et, dans de rares cas, pour 36 mois. Cela signifie que les mensualit\u00e9s peuvent \u00eatre plus \u00e9lev\u00e9es, mais d\u2019un autre c\u00f4t\u00e9, vous pouvez rembourser le pr\u00eat plus rapidement et vous lib\u00e9rer de vos dettes en 24 mois au lieu de 33.<\/p>\n

      Le premier exemple suppose une dur\u00e9e de 24 mois. Dans ce cas, les mensualit\u00e9s seraient d\u2019environ $2.400 et le co\u00fbt total du pr\u00eat serait de $56.800. Il s\u2019agit d\u2019une \u00e9conomie de $11\u00a0450 par rapport au maintien du pr\u00eat CUEC.<\/p>\n

      \"CEBA<\/p>\n

      Pour une dur\u00e9e d'un an, les mensualit\u00e9s s'\u00e9l\u00e8vent \u00e0 un peu plus de $4 000, et le total pay\u00e9 est de $48 400. Il s\u2019agit d\u2019une \u00e9conomie par rapport au maintien du pr\u00eat CEBA de pr\u00e8s de $20 000. Bien que cette option repr\u00e9sente le total de liquidit\u00e9s le plus bas, l'entreprise doit avoir la capacit\u00e9 de rembourser $4,000 par mois \u2013 ce qui n'est pas facile pour la plupart des entreprises. Les entreprises canadiennes les plus durement touch\u00e9es par la pand\u00e9mie<\/a>.<\/p>\n

      \"CEBA<\/p>\n

      Autres formes de financement<\/h2>\n

      Les options ci-dessus sont des alternatives discr\u00e8tes. Toutefois, les entreprises peuvent choisir d\u2019utiliser une combinaison de liquidit\u00e9s existantes et de financement pour refinancer leur pr\u00eat CUEC. Le refinancement du CUEC est logique dans presque toutes les circonstances : une longueur d'avance de $20 000 bat tous les taux d'int\u00e9r\u00eat, sauf les plus \u00e9lev\u00e9s. Si un propri\u00e9taire d\u2019entreprise peut emprunter personnellement, soit aupr\u00e8s d\u2019une institution, soit aupr\u00e8s de ses amis ou de sa famille, cela peut suffire \u00e0 refinancer le pr\u00eat CUEC. Une autre alternative pour trouver les fonds n\u00e9cessaires au refinancement du CUEC consiste \u00e0 vendre des actions de l\u2019entreprise pour lever des liquidit\u00e9s. Cette d\u00e9marche peut prendre beaucoup de temps et doit donc \u00eatre initi\u00e9e le plus t\u00f4t possible.

      Comparez les pr\u00eateurs<\/a><\/div>
      <\/p>\n

      Le co\u00fbt r\u00e9el des alternatives de refinancement du CUEC\u00a0: r\u00e9sum\u00e9<\/h2>\n

      Les propri\u00e9taires d\u2019entreprise disposent de plusieurs options pour refinancer les pr\u00eats du CUEC. Le tableau illustratif ci-dessous r\u00e9sume les mensualit\u00e9s (impact flux de tr\u00e9sorerie) et le co\u00fbt total du refinancement.<\/p>\n

      <\/p>\n\n\n\n\n\n\n\n
      Option<\/b><\/td>\nDur\u00e9e (mois)<\/b><\/td>\nMensualit\u00e9s<\/b><\/td>\nPaiements totaux<\/b><\/td>\nCr\u00e9dit n\u00e9cessaire<\/b><\/td>\n<\/tr>\n
      Continuer avec le CUEC<\/td>\n33<\/td>\n$250<\/td>\n$68,250<\/td>\nAucun<\/td>\n<\/tr>\n
      Financement bancaire ou coop\u00e9rative de cr\u00e9dit<\/td>\n33<\/td>\n$1,500<\/td>\n$49,000<\/td>\nBon \u00e0 Tr\u00e8s Bon<\/td>\n<\/tr>\n
      Financement alternatif par les pr\u00eateurs<\/td>\n24<\/td>\n$2,400<\/td>\n$56,800<\/td>\nMauvais \u00e0 bon<\/td>\n<\/tr>\n
      Financement alternatif par les pr\u00eateurs<\/td>\n12<\/td>\n$4,000<\/td>\n$48,400<\/td>\nMauvais \u00e0 bon<\/td>\n<\/tr>\n<\/tbody>\n<\/table>\n

      Il est important de discuter avec votre institution financi\u00e8re des options de refinancement du CUEC. Des options peuvent \u00eatre disponibles pour r\u00e9pondre \u00e0 vos besoins sp\u00e9cifiques. Les exemples pr\u00e9sent\u00e9s sont purement illustratifs mais devraient vous fournir des indications sur les diff\u00e9rences entre les alternatives de refinancement CUEC et le co\u00fbt de poursuite du pr\u00eat CUEC. G\u00e9n\u00e9ralement, votre institution financi\u00e8re<\/a> offrira la meilleure alternative : votre entreprise n\u2019est pas admissible au financement bancaire, et les pr\u00eateurs alternatifs offrent un co\u00fbt total globalement nettement inf\u00e9rieur par rapport au maintien du pr\u00eat CUEC.<\/p>\t\t\t\t\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t<\/div>","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

      This blog will review the real cost of CEBA refinancing alternatives. Unlike the CEBA loan itself, which was offered uniformly to all Canadian businesses, the best CEBA refinancing options will be personalized to you. By understanding the details of the cash flow and total cost of borrowing, you can make a more informed decision about […]<\/p>\n","protected":false},"author":2,"featured_media":6295,"comment_status":"closed","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[181,180],"tags":[],"class_list":["post-6233","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-resources","category-information"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6233","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/users\/2"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=6233"}],"version-history":[{"count":11,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6233\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":8608,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6233\/revisions\/8608"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/media\/6295"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=6233"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=6233"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/ceba.ca\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=6233"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}